خب اینجا کوینکس یه ایده جالب به خرج داده و اومده گفته علاقمندان بیان سرمایه هاشونو داخل یه قسمت خاص به نام AMM قرار بدن و با اینکار اوردرهای بیت کوین (یا هر ارز دیگه) رو در قیمت های دلخواه پر کنند.(در حقیقت به این معنی که سرمایه شما اونجا هم به صورت بیت کوین و دلار قرار میگیره تا از دو طرف در اوردر بود رو پر کنه و حالا اگه کسی چه بیت کوین بفروشه یا چه بخره چون پول شما اونجا درگیره از هزینه فی اون مبادلات سود دریافت می کنید.
AMM کوینکس
بازارسازی خودکار یک پلتفرم معاملاتی ارزهای دیجیتال است که ابزارها و منابع مختلفی را برای یادگیری و تجارت در بازار آنلاین به کاربران ارائه می دهد. این سایت امکانات مختلفی از جمله آکادمی بازرگانی، وبلاگ و انواع ابزارهای حرفه را در اختیار افراد گذاشته است. به طور خلاصه AMM یا بازار سازی خودکار به معنای تامین نقدینگی و ارزش گذاری است. نحوه فعالیت آنها به این شکل است که با انجام پوزیشن های خرید و فروش نقدینگی مورد نیاز اکسچنج و کاربران را فراهم میکنند.
نکته: برای استفاده از این قسمت از صرافی باید به مقدار برابر از هر دو کوین سازنده جفت ارز در استخر نقدینگی قرار بدهید که حداقل آن برای هر کوین ۲۰۰ دلار است. به طور مثال شما نمیتوانید ۱۵۰ دلار تتر و ۲۰۰ دلار BTC واریز کنید، زیرا مجموع آنها کمتر از مقدار تعیین شده است. حتی اگر ۲۵۰$ تتر و ۱۵۰$ BTC نیز داشته باشید امکان استفاده از بخش بازارساز خودکار را نخواهید داشت، زیرا با اینکه مجموع آنها ۴۰۰$ دلار است، اما مقدار آنها با هم برابر نیست. مقاله آی پی ثابت بایننس
آموزش AMM صرافی کوینکس
بازار سازی خودکار پلتفرم Coinex برای یادگیری و تجارت ارزهای دیجیتال بسیار مناسب است، زیرا با ارائه خدمات آموزشی و پشتیبانی جامع برای تمام کاربران نیاز هر معامله گری را بر طرف میکند.
تیم تولید محتوا
تیم تولید محتوای ارزوب همیشه به دنبال ایجاد آموزش های مفید و ترفندهای کاربردی در حوزه بازارهای مالی است. با ما همراه باشید.
تیم تولید محتوا
تیم تولید محتوای ارزوب همیشه به دنبال ایجاد آموزش های مفید و ترفندهای کاربردی در حوزه بازارهای مالی است. با ما همراه باشید.
بازار ساز خودکار AMM چیست؟ معرفی بازار ساز خودکار در دیفای
AMM چیست؟ طی این مقاله به مفهوم بازار ساز خودکار یا Automated Market Maker در ارزهای دیجیتال و به شکل خاص زمینه دیفای و شیوه کارکرد آن خواهیم پرداخت.
بکارگیری بازار ساز خودکار موجب افزایش چشم گیر کاربرد زمینه امور مالی غیر متمرکز یا DeFi میگردد. تا قبل از ساخت AMM ها، صرافی‌های غیر متمرکز (DEX) مثل لوپرینگ (Loopring)، مانند همتایان متمرکز خود مثل صرافی بایننس، از دفتر سفارشات یا Order Book بهره میگرفتند. ولی حالا خیلی از DEX ها مثل کرو (Curve)، بلنسر (Balancer) و یونی سواپ (Uniswap)، از Automated Market Maker استفاده میکردند. در این مطلب، با شیوه کارکرد بازارساز خودکار و مزایا و معایب آن آشنا خواهیم شد.
مقدمه
شما قادر هستید یک بازار ساز خودکار (Automated Market Maker) که به اختصار آن را AMM مینامیم، به عنوان یک ربات فرض نمایید که همواره قیمت میان دو دارایی را برای شما اعلام خواهد کرد. بعضی مثل یونی سواپ از فرمول‌های ساده استفاده میکنند، در حالی که کرو، بلنسر و دیگر پروتکل‌ها از فرمول‌های دشوارتر استفاده میکنند.
نه تنها قادرید با بهره از بازار ساز خودکار بدون نیاز به اعتماد به طرف مقابل ترید نمایید، بلکه قادر هستید به تامین‌کننده نقدینگی (Liquidity Provider) در یک استخر لیکوئیدیتی (Liquidity Pool) تبدیل گردید. این موضوع اساسا به هر فردی اجازه میدهد تا در صرافی به یک سازنده بازار یا مارکت میکر (Market Maker) تبدیل گردد و بخاطر تامین نقدینگی کارمزد دریافت کند.
بازار ساز خودکار به سبب ساده و آسان بودن بهره از آن، در فضای دیفای جای خود را باز نموده است. غیر متمرکز ساختن بازار به این شیوه ، چشم انداز دنیای ارزهای رمزنگاری شده میباشد.
سیستم مالی غیرمتمرکز (DeFi) در اتریوم و سایر پلتفرم‌های قرارداد هوشمند مانند اسمارت چین بایننس (Binance Smart Chain)، افزایش چشمگیری کرده است. ییلد فارمینگ به شیوه ای محبوب جهت توزیع توکن تبدیل شده؛ توکن BTC در اتریوم در حال افزایش بوده و حجم وام‌های فلش (Flash Loans) یا همان وام‌های بدون نیاز به وثیقه، به مقدار قابل توجهی بالا رفته است.
در همین حال، پروتکل‌های بازار ساز خودکار مثل یونی سواپ به طور منظم شاهد حجم‌های بالای قابل رقابت با صرافی‌های سنتی، نقدینگی بالا و افزایش تعداد کاربران هستند. اما این صرافی‌ها چگونه کار میکنند؟ چرا راه‌اندازی چنین بازاری بسیار سریع و آسان است؟ آیا بازارساز خودکار واقعا می‌تواند با صرافی‌های سنتی بر پایه دفتر سفارشات رقابت کند؟ در ادامه سعی می‌کنیم به این پرسش‌ها پاسخ دهیم.
AMM چیست؟
بازار ساز خودکار (AMM) نوعی پروتکل صرافی غیر متمرکز (DEX) بوده که جهت قیمت‌گذاری دارایی‌ها به یک فرمول ریاضی متکی میباشد. دارایی‌ها به جای بهره از دفتر سفارش مثل صرافی‌های سنتی و متمرکز، بر اساس یک الگوریتم قیمت‌گذاری میگردند.
فرمول بازار ساز خودکار قادر است در هر پروتکلی متفاوت باشد. به عنوان نمونه ، یونی‌سواپ از یک معادله ساده x * y = k پیروی می کند، در این معادله K یک ثابت میباشد. در یک موقعیت فرضی، فرض کنید استخری دارای 50 واحد ETH و 10،000 واحد USDT باشد. در این معادله، K را معادل کل تترهای استخر یعنی 10,000 و x را معادل مقدار اتریوم‌ها یعنی 50 در نظر بگیرید. در این صورت Y قیمت اتریوم خواهد بود.
در این حالت برای بدست آوردن نرخ اتر کافیست ثابت K را به مقدار اتریوم موجود (x) تقسیم نماییم. بدین شکل 10000/50=200. اگر فردی اقدام به خرید اتریوم نماید، اتریوم موجود نسبت به دلار کم میشود و در حقیقت قیمت دلاری ETH رشد پیدا میکند.
تصور کنید دو اتر با قیمت 200 دلار خریداری میشود. این خرید، اتریوم‌های موجود را به 48 واحد تبدیل میکند و مقدار ارزش آن را تغییر می دهد. از آنجایی که مقدار K در اینجا یک ثابت است، برای یکسان بودن دو طرف فرمول، قیمت اتریوم باید تغییر کند و قیمت جدید اینگونه محاسبه میشود: 10،000/48 = 208 دلار.
دیگر بازارسازهای خودکار، با توجه به موارد استفاده خاصی که هدف قرار میگیرند، فرمول‌های دیگری را بکار میگیرند. شباهت میان همه آنها این میباشد که آنها قیمت‌ها را به شکل الگوریتمی تعیین مینماید. اگر حالا کمی این موضوع گیج کننده میباشد، نگران نباشید. امیدواریم که در انتهای مطلب به جمع‌بندی مناسبی برسیم.
بازارسازی سنتی اغلب بوسیله شرکت‌هایی با منابع گسترده و استراتژی‌های پیچیده صورت میگیرد. سازندگان بازار به شما کمک خواهند کرد تا در دفتر سفارشات صرافی، قیمت مناسب و قیمت پیشنهادات خرید و فروش نزدیکی را بدست آورید. بازار ساز خودکار این فرآیند را غیر متمرکز خواهد کرد و در حقیقت هر فردی قادر است از طریق بلاک چین یک بازار (استخر نقدینگی) ایجاد نماید.
بازار ساز خودکار چگونه فعالیت میکند؟
یک بازار ساز خودکار از این حیث که جفت ارز برای معامله وجود دارد، به عنوان مثال ETH/DAI، مشابه معامله بر اساس دفتر سفارش بازار ساز خودکار (AMM) چیست؟ است. با این حال، برای انجام معامله نیازی به تریدر دیگری در طرف مقابل نیست. در عوض، شما با یک قرارداد هوشمند ارتباط برقرار می‌کنید که برای شما بازارسازی میکند.
در یک صرافی غیر متمرکز مبتنی بر دفتر سفارشات مانند Binance DEX، معاملات مستقیما بین والت‌های کاربر انجام میشود. اگر BNB را با BUSD در Binance DEX می‌فروشید، شخص دیگری در آن طرف معامله BNB را با BUSD خود خریداری میکند. ما می توانیم این را معامله همتا به همتا (P2P) بنامیم.
در مقابل، شما می توانید بازار ساز خودکار را به عنوان همتا به قرارداد (P2C) تصور کنید. در این صورت دیگر نیازی به طرفین و شناخت آنها نیست، زیرا معاملات بین کاربران و قراردادها اتفاق می‌افتد. از آنجایی که هیچ دفتر سفارشی وجود ندارد، هیچ نوع سفارشی در بازارساز خودکار نیز وجود نخواهد داشت. بنابراین تعیین قیمت توسط کاربر انجام نمی‌شود و به جای آن، فرمول قیمت را تعیین میکند. اگرچه شایان ذکر است که برخی از طرح‌های بازار ساز خودکار در آینده ممکن است این محدودیت را از میان بردارند.
اگرچه در بازار ساز خودکار نیازی به وجود طرف معامله نداریم، اما هنوز نیازمند کسی هستیم که بازارسازی کند. نقدینگی در قرارداد هوشمند باید توسط کاربرانی ارائه شود که آنها را تامین‌کنندگان نقدینگی (LP) مینامیم.
استخر نقدینگی در بازار ساز خودکار چیست؟
تامین‌کنندگان نقدینگی (LP)، بودجه‌ای را به استخر نقدینگی اضافه مینماید. شما قادرید یک استخر لیکوییدیتی را به عنوان انبوهی از وجوه در نظر گرفته که تریدرها قادر هستند با آن معامله نمایند. در ازای تامین نقدینگی پروتکل، LPها از معاملات صورت گرفته در استخر کارمزد دریافت میکنند. در خصوص یونی سواپ، تامین‌کنندگان نقدینگی میبایست معادل دو توکن – مثلاً 50 درصد ETH و 50 درصد DAI – به استخر ETH/DAI واریز نمایند.
لذا چه فردی قادر سات یک بازار ساز باشد؟ در حقیقت ، افزودن وجوه به صندوق نقدینگی کاملا ساده است و دریافتی‌ها بوسیله پروتکل تعیین میگردد. به عنوان نمونه ، ورژن 2 یونی سواپ از معامله‌گران 0.03 درصد کارمزد دریافت خواه دکرد که مستقیماً به تامین‌کنندگان نقدینگی می‌رسد. سایر پروتکل‌ها امکان دارد کارمزد بیشتری را دریافت نموده تا تامین‌کنندگان لیکوئیدیتی بیشتری را به استخر خود جذب نمایند.
چرا جذب نقدینگی اهمیت دارد؟ به سبب شیوه کار بازار ساز خودکار ، هرچه نقدینگی بیشتری در استخر وجود داشته باشد، امکان اسلیپج (Slipage) سفارشات بزرگتر کمتر خواهد شد. اجازه دهید با مثالی مفهوم را تشریح کنیم. یک استخر آب را فرض کنید، هر چقدر استخر بزرگتر باشد، جهت اینکه سطح آب را به مقدار مشخصی بالا آوریم، به جسمی با حجم بیشتر نیاز خواهیم داشت. در این نمونه ، نقدینگی موجود مثل آب استخر و جسم خارجی مثل سفارش تازه میباشد. در نتیجه به هر مقدار نقدینگی استخر بیشتر باشد، سفارشات در تناسب فرمول قیمت‌گذاری بازار ساز خودکار مربوط به آن استخر نقدینگی، تغییر کمتری ایجاد خواهند کرد. این حجم بالا خود نیز مشوقی جهت ورود نقدینگی بیشتر و بیشتر میباشد.
مشکلات اسلیپج با طرح‌های متنوع بازار ساز خودکار متفاوت خواهد بود، ولی ذکر یک نکته ضروری میباشد. به خاطر داشته باشید، قیمت‌گذاری بوسیله یک الگوریتم تعیین میگردد. به شیوه ای ساده، مقدار تغییر بین توکن‌های موجود در استخر نقدینگی، بعد از معامله تعیین میگردد. اگر نسبت با اختلاف زیادی تغییر کند، میزان زیادی اسلیپج اتفاق خواهد افتاد.
جهت اینکه این موضوع شفاف گردد، فرض کنید بخواهید تمام ETH موجود در استخر ETH/DAI را از طریق یونی سواپ خریداری نمایید. خب، شما قادر نیستید ! جهت هر اتر اضافی، باید به شکل نمایی مبلغ بالاتر و بالاتری بپردازید، حتی اگر این مبلغ را بپذیرید، هنوز هم هرگز قادر نیستید همه اتریوم‌های استخر را خریداری نمایید . چرا؟ به سبب فرمول x * y = k. اگر x یا y صفر باشد، به این معنی است که ETH یا DAI در استخر صفر میباشد و معادله دیگر معنی ندارد.
ولی بازار ساز خودکار (AMM) چیست؟ این تمام داستان بازار ساز خودکار و استخرهای نقدینگی نمیباشد. در زمان تأمین نقدینگی به AMM ها، باید نکته دیگری را نیز به خاطر داشته باشید– ضرر ناپایدار.
ضرر ناپایدار (Impermanent Loss) چیست؟
ضرر ناپایدار یا Impermanent Loss هنگامی رخ میدهد که بعد از واریز نقدینگی به یک استخر، با گذشت زمان نسبت قیمت توکن‌های سپرده شده تغییر نماید. هرچه تغییر بزرگتر باشد، ضرر ناپایدار نیز بزرگتر میباشد. به همین سبب است که بازار ساز خودکار با جفت‌های توکن که دارای ارزش مشابه میباشند، مثل استیبل کوین‌ها یا توکن‌های بر پایه شبکه اتریوم، بهترین عملکرد را خواهند داشت. اگر نسبت قیمت توکن‌ها در ناحیه تقریبا کوچکی باقی بماند، ضرر ناپایدار نیز ناچیز میباشد.
از سوی دیگر، چنانچه نسبت تغییرات قیمت توکن‌های سپرده شده زیاد باشد، امکان دارد تامین‌کنندگان نقدینگی به جای افزودن وجوه به یک استخر، ترجیح دهند دارای‌هایشان را نزد خود نگه دارند. با این وجود، استخرهای یونی سواپ مثل ETH/DAI که کاملا در معرض ضرر ناپایدار قرار گرفته اند، به لطف کارمزدهای معاملاتی که به تامین‌کنندگان لیکوئیدیتی مربوط است، سودآور بوده‌اند.
با این تفاسیر، ضرر ناپایدار نام‌گذاری مناسبی برای این پدیده نخواهد بود. ناپایداری تصور میکند اگر دارایی‌ها به قیمت‌هایی که در آغاز واریز شده‌اند برگردند، ضررها کمتر خواهد شد. با این وجود، اگر وجوه خود را بازار ساز خودکار (AMM) چیست؟ با نسبت قیمتی متفاوت از قیمت زمان سپرده‌گذاری خود برداشت نمایید، ضررهای آن دیگر دائمی میباشد. در بعضی موارد، کارمزدهای معاملاتی امکان دارد ضررها را کمتر کند، ولی هنوز هم در نظر گرفتن خطرات دارای اهمیت میباشد. زمان واریز وجه به یک بازار ساز خودکار ، مراقب باشید و اطمینان حاصل کنید که پیامدهای ضرر ناپایدار را درک خواهید کرد.
جمع‌بندی
بازار ساز خودکار جزء اولیه و اصلی فضای دیفای میباشد. این پروتکل‌ها اساسا هرفردی را قادر می‌سازند تا بازارها را به شکل یکپارچه و کارآمد بوجود بیاورند. در حالی که AMM ها در مقایسه با صرافی‌های دارای دفتر سفارشات محدودیت‌های خود را در اختیار دارند، ولی نوآوری کلی آنها در دنیای ارزهای دیجیتال بسیار با ارزش میباشد.
بازارسازهای خودکار هنوز در مراحل آغازین خود میباشند. AMM هایی که اکنون مثل یونی سواپ و کرو می‌شناسیم و از آنها بهرمند میشویم، به لحاظ طراحی زیبا، ولی از نظر قابلیت ها کاملا محدود میباشند. احتمالاً خیلی از طرح‌های نوآورانه بازار ساز خودکار در آینده به وجود خواهند آمد. این موضوع باید منجر به کم شدن کارمزدها، اصطکاک کمتر و در پایان نقدینگی بهتر برای هر کاربر دیفای گردد.
بازارسازی خودکار چیست؟
بازارسازان خودکار بخشی از صرافی‌های غیرمتمرکز (DEX) هستند که برای از بین بردن نیاز به هرگونه واسطه در تجارت دارایی‌های کریپتو ایجاد شده‌اند.
آیا بازارسازی خودکار فقط یک استراتژی تجاری است یا بیشتر از آن ضرورت و استاندارد جدیدی است که کسب و کارها در دنیای دیجیتال می بایست با آن هماهنگ و سازگار شوند؟ آیا برای باقی ماندن در عرصه رقابت های تجاری آینده ناگزیر از رفتن به سمت این فناوری هستیم؟ باید از اتوماسیون بازاریابی استفاده کنید.در این مقاله قصد داریم پاسخی به این پرسش ها بدهیم.
بازارسازی خودکار چیست؟
بازارساز خودکار همان طور که از نامش پیداست، یک الگوریتم ریاضی است که برای معاملات بی‌واسطه در صرافی‌های غیرمتمرکز، بازار ایجاد میکند. در اینجا منظور از بازار، شرایطی است که باید مهیا شود تا یک معامله انجام گیرد. این الگوریتم به‌صورت خودکار و با استفاده از مکانیسم عرضه و تقاضا، قیمت دارایی‌ها را تعیین کرده و به کاربران اجازه میدهد بدون ثبت سفارش خریدوفروش، و حتی بدون نیاز به طرف مقابل معامله یعنی فروشنده یا خریدار معاملات خود را انجام دهند.
بازارسازی خودکار عمل استفاده از نرم‌افزار و فناوری برای ایجاد و پیاده‌سازی برنامه‌های کاربردی برای خودکارسازی فرآیندهای تکراری مانند کمپین‌های تبلیغاتی، رهگیری ها و موارد دیگر است.خبر خوب اینکه؛ به طور کلی استفاده از اتوماسیون بازاریابی می تواند در زمان و پول شما صرفه جویی کند و کارآمدی بازاریابی را بهبود ببخشد.بازار ساز خودکار (AMM) چیست؟
الگوریتم بازارساز خودکار، در حقیقت جایگزینی برای دفاتر سنتی ثبت سفارشات خریدوفروش است. تا پیش از پیدایش صرافی‌های غیرمتمرکز مبتنی بر بازارساز خودکار، سفارشات خریدوفروش در پایگاه‌های داده متمرکز صرافی‌ها ثبت می‌شدند و مکانیسمی به نام موتور تطبیق، سفارش‌های خریدوفروش شبیه به هم را به یکدیگر وصل می‌کرد.
نسل جدید صرافی‌های غیرمتمرکز، به‌طور کلی دفتر سفارشات را از پلتفرم خود حذف کرده و مفهوم بازارساز خودکار را جایگزین آن کرده‌اند. بازارساز خودکار، مجموعه‌ای از چندین قرارداد هوشمند بلاک چینی است که برای هر جفت معاملاتی، نقدینگی لازم را فراهم کرده و بر اساس مکانیسم عرضه و تقاضا، قیمت ارزها را تعیین میکند.
قابلیت‌های امور مالی غیرمتمرکز
بازار گردانی خودکار مزایایی را ارائه میدهد که نشان‌دهندۀ قابلیت‌های مختلف امور مالی غیرمتمرکز است. در اینجا به چند مورد از مزایای آنها اشاره می‌کنیم.
- تمرکززدایی: قراردادهای هوشمند، قراردادهایی هستند که با اجرای مستقل سفارشات کار میکنند. هنگامی که صرافی‌های غیرمتمرکز با ساختارهای حاکمیتی ترکیب می‌شوند، در واقع مالکیت پلتفرم و دارایی‌ها را به کاربران انتقال می‌دهند. در حقیقت در این فرآیند هیچ نهاد متمرکزی وجود ندارد.
- عدم نیاز به مراقبت فیزیکی: معامله گران و ارائه‌دهندگان نقدینگی با استفاده از کیف پول‌های رمزنگاری برای تعامل با صرافی‌ها، همچنین استفاده از قراردادهای هوشمند برای رسیدگی به تمام تراکنش‌ها، دیگر نیازی به مراقبت فیزیکی از دارایی‌های خود نخواهند داشت.
- عدم امکان دست‌کاری معاملات: در حالی که دست صرافی‌های سنتی در زمینه دست‌کاری بازار و معاملات نسبتاً باز بوده، اما صرافی‌های غیر متمرکز هیچ امکانی برای تأثیر بر قیمت‌گذاری به نفع خود ندارند. در حقیقت در بازار گردانی غیرمتمرکز هیچ‌کس از چنین اقداماتی سود نمی‌برد.
- امنیت: برای جلوگیری از حملات سایبری، بازارهای غیرمتمرکز اغلب به صورت توزیع‌شده میزبانی می‌شوند. علاوه بر این، هکرها فقط می‌توانند با استخرهای نقدینگی در یک پلتفرم معاملاتی درگیر شوند، نه با کاربران صرافی.
- دسترسی مبتنی بر توکن: به دلیل ماهیت غیرمتمرکز بازار گردانی خودکار، هر فردی ممکن است یک دارایی را در یک DEX منتشر کند بدون اینکه به مکانیزم ضمانت یا تأیید مالکان پلتفرم نیاز داشته باشد.
ساختار بازارهای غیرمتمرکز
برای انجام معامله در پروتکل AMM، به معامله‌گر دیگری نیاز ندارید. در عوض، ممکن است از یک قرارداد هوشمند برای مبادله استفاده کنید. در نتیجه، معاملات به‌جای همتا به همتا، قراردادی هستند. اگر می‌خواهید یک دارایی رمزنگاری‌شده را با دیگری مبادله کنید، باید یک استخر نقدینگی مستقل پیدا کنید. همان‌طور که قبلاً گفته شد، قیمتی را که برای کالایی که می‌خواهید بخرید یا بفروشید دریافت می‌کنید، ، یک فرمول ریاضی تعیین میکند. هر کسی می‌تواند در صورت تحقق شرایط قرارداد هوشمند، ارائه‌دهنده نقدینگی در AMM شود. در نتیجه، در این مورد، ارائه‌دهنده نقدینگی باید تعداد مشخصی از توکن‌های مورد نظر را در استخر نقدینگی واریز کند. ارائه‌دهندگان نقدینگی می‌توانند در ازای ارائه نقدینگی به پروتکل، کارمزد معاملات در استخر خود را دریافت کنند.
برای ایجاد یک سیستم معاملاتی سیال، صرافی‌های متمرکز به معامله‌گران ماهر یا مؤسسات مالی برای تأمین نقدینگی برای طرفین معاملات متکی هستند. این شرکت‌ها در قبال درخواست‌های معامله‌گران عادی، چندین سفارش پیشنهادی ارائه میکنند. این به صرافی کمک میکند تا اطمینان حاصل کند که طرفین معامله برای همه تراکنش‌ها همیشه در دسترس هستند. در این ساختار تأمین‌کنندگان نقدینگی نقش بازار گردانان را بر عهده میگیرند.
کسب سود با AMM صرافی کوینکس Coinex
شاید شما هم جز افرادی باشید که ارزهای دیجیتال مختلفی رو ذخیره کردید و هولد کرده باشید. امروز با قابلیت Amm صرافی Coinex روشی رو میخوام بهتون آموزش بدم که علاوه بر هولد کردن با Amm صرافی کوینکس هم سود کسب کنید. پس بازار ساز خودکار (AMM) چیست؟ این مقاله رو با دقت بخونید و سود خودتون رو در ارزهای دیجیتال چند برابر کنید.اگه هنوز در سایت کوینکس ثبت نام نکردید از لینک زیر ثبت نام در صرافی coinex رو انجام بدید و از تخفیف 40% سایت ایران ریچ در کارمزد ها استفاده کنید.
آنچه در این مقاله می‌خوانید
Amm بازار ساز خودکار
واژه Amm یا Automated Market Maker به معنای بازارساز خودکار می باشد. در حقیقت بازار ساز خودکار یه نوع از پروتکل مبادله به صورت کاملا غیرمتمرکز DEX است. نحوه کارکرد و قیمت گذاری رمزارزهایی که به عنوان دارایی قرار دارند به وسیله یک فرمول ریاضی قابل انجام است. باید بدونید که تمامی رمزارزهایی که شما در این قابلیت غیرمتمرکز قرار می گیرند در حقیقت همون سفارش های Order Book رو با یک الگوریتم خاص قیمت گذاری پوشش می دهند.
استخر نقدینگی چیست؟
استخر نقدینگی Liquidity Pool قلب تپنده صنعت دیفای DeFI, صنعت Yield Farming و حتی صرافی های غیرمتمرکزه. وقتی صحبت از قلب می کنیم یعنی اگه استخرهای نقدینگی نباشند تمام این پروژه ها با مرگ روبه رو میشن.
استخر نقدینگی جاییه که تمام افراد می تونند در اون پول بریزند. هر کس از هرکجای دنیا می تونه در این فضای مجازی پولشو به اصطلاح استیک کنه. و باعث بشه چرخ اقتصادی ۳ یا حتی ۴ تا صنعت بچرخه.
Amm کوینکس چیست؟
قابلیت Amm چند ماه اخیر به صرافی کوینکس اضافه شد و باعث شده کاربران زیادی از این قابلیت سود های کلانی داشته باشند.
بازارساز AMM کوینکس الگویی است که قیمت خرید و فروش را طبق فرمولی به طور خودکار محاسبه می کند تا قیمت مستمر برای بازار فراهم کند. CoinEx از نظر سازوکار معاملاتی AMM و اوردر بوک را ترکیب می کند و سیستم به طور خودکار تامین نقدینگی را به Order book خواهد آورد.
CoinEx AMM به هر کاربر این امکان را می دهد تا به یک بازار ساز تبدیل شود. با افزودن نقدینگی به تامین نقدینگی، کاربران می توانند از کارمزد معاملاتی که از نقدینگی ورود پیدا کرده سود کسب کنند.
Amm کوینکس به زبان ساده تر
ببینید دوستان در صرافی های بزرگ مثل بایننس حجم خرید فروش به قدری زیاد است که اگه کسی میخواست 20 تا بیت کوین رو هم به فروش برسونه براحتی میتونه این کارو انجام بده ولی در صرافی های متوسط مثل کوینکس مقدار اوردر خرید برای بیت کوین شاید در کل هم به اندازه 20 تا بیت کوین نشه.
خب اینجا کوینکس یه ایده جالب به خرج داده و اومده گفته علاقمندان بیان سرمایه هاشونو داخل یه قسمت خاص به نام AMM قرار بدن و با اینکار اوردرهای بیت کوین (یا هر ارز دیگه) رو در قیمت های دلخواه پر کنند.(در حقیقت به این معنی که سرمایه شما اونجا هم به صورت بیت کوین و دلار قرار میگیره تا از دو طرف در اوردر بود رو پر کنه و حالا اگه کسی چه بیت کوین بفروشه یا چه بخره چون پول شما اونجا درگیره از هزینه فی اون مبادلات سود دریافت می کنید.
بعد از واریز نقدینگی شما تمامی این عملیات به صورت یک قرارداد هوشمند دیفای انجام میشه.
ریسک Amm کوینکس
حتما توجه داشته باشید که استفاده از قابلیت Amm کوینکس دارای ریسک می باشد. چطور؟ وقتی شما به عنوان مثال 200 دلار رو میخواید وارد Amm کنید یعنی به اندازه 100 دلار USDT و 100 دلار CET. باید درنظر بگیرید که سرمایه شما نصف دلار و نصف ارز CET می باشد و اگه پس از مدت پایان Amm قیمت ارز CET ریخته باشه سرمایه شما هم قطعا پایین تر اومده چون نیمی از سرمایه شما CET می باشد. و به طبع اگه ارز CET رشد داشته باشه قطعا مضاف بر سود AMM شما سود هولد ارز CET رو هم دارید.
پس حتما حواستون باشه روی چه ارزی وارد AMM میشید که در طول بازه زمانی ریزش شدیدی نداشته باشه
نکته مهم دیگه هم اینکه تا 24 ساعت نمی تونید قرارداد هوشمند رو کنسل کنید پس حداقل زمان کنسل کردن Amm در صرافی کوینکس 24 ساعت می باشد.
خب بریم سراغ آموزش قسمت AMM اکسچنج صرافی کوینکس.
قسمت Amm در صرافی کوینکس چیست؟
برای ورود به قسمت Amm صرافی Coinex بعد از ورود به اکانت کوینکس از قسمت Assets قسمت AMM account رو انتخاب کنید. مطابق تصویر زیر:
سپس صفحه زیر واستون باز میشه که تمام قسمت ها رو با ریز جزییات توضیح دادم. لطفا با دقت مطالعه کنید.
1- مقدار تمامی سرمایه شما در قسمت AMM بازار ساز کوینکس
2- قسمت داشبورد AMM account
3- قسمت سودهایی که از AMM دریافت کرده اید
4- تاریخچه AMM های شما
5- بازار رمزارزهای مختلف AMM
6- جفت ارزهایی که میتونید باهاشون AMM فعال کنید
7- مقدار سرمایه شما در یک جفت رمزارز مشخص در استخر
8- حجم معامله رمز ارز در روز
9- مقدار % سود شما
10- حجم معاملاتی که در هفت روز اخیر در این جفت ارز به صورت AMM انجام شده.
11- پیش بینی سود روزانه
12- پیش بینی سود هفتگی
13- قسمت انجام عملیات برای فعال سای و یا حذف AMM
14- اضافه کردن یک جفت ارز به عنوان نقدینگی
نحوه فعال سازی AMM در صرافی کوینکس
برای فعال سازی قابلیت بازارساز خودکار کافیه که یک جفت ارز دلخواه رو پیدا کنید و گزینه ADD رو که در تصویر قبلی قسمت 14 دیدین رو بزنید. سپس صفحه ای جدید مثل صفحه زیر برای شما باز میشه:
1- مقدار رمزارزی که درنظر گرفته اید برای ورود به قسمت AMM صرافی Coinex
2- مقدار دلاری که متناسب با همون رمز ارز برای ورود به قسمت AMM نیاز است.
توجه داشته باشید که حتما باید مقدار دلاری رمز ارز با مقدار دلار برابر وارد کنید.(یعنی مثلا اگه شما میخواید 200 دلار روی جفت ارز CET/USDT قابلیت AMM رو فعال کنید، حتما باید 100 دلار رو CET داشته باشید و 100 دلار رو USDT که دو طرف Order book رو پر کنه)
3- مقدار سود روزانه شما به دلار
4- مقدار سود روزانه شما به CET (یا هر رمز ارز دیگه ای که انتخاب کردید)
5- نمیدونم!
آموزش قسمت earning در AMM صرافی کوینکس
1- تاریخ
2- جفت ارز مورد نظر
3- تمامی دارایی مشارکت کننده های AMM در این جفت ارز
4- تمامی کارمزدهایی که از این تراکنشات بدست اومده رو نشون میده
5- مقدار دارایی شما در AMM این جفت ارز
6- سهم شما از کل کارمزدها(سود اصلی شما)
7- سود روزانه
کسب سود از AMM صرافی کوینکس
خب تا اینجا فهمیدید چطوری میشه amm رو در صرافی کوینکس فعال کرد اما برای فعال کردن amm باید به چه نکاتی توجه کنیم که بیشترین سود رو دریافت کنیم؟
1- پارامتر های مهم 7day value و 7APY و 1APY
اولین و مهمترین قسمت برای انتخاب جفت ارز amm استفاده از همون قسمت AMM accout هستش که لیست کاملی از جفت ارز ها رو آورده. تمرکز شما روی ستون های 7day value و 7APY و 1APY باشه. این سه پارامتر رو دقیق بررسی کنید. میتونید حتی روشون کلیک کنید تا رنکیک رو از بیشترین به کمترین لیست کنند.
2- انتخاب جفت ارز مناسب
جفت ارزی رو انتخاب کنید که داشته باشید! خیلی وقتا هست که شما یهو درگیر یه رمزارزی میشید که اصلا ندارینش و یا شناختی روش ندارین فقط چون 7day value و 1APY خوبی داره میخواید انتخابش کنید. این اشتباهه. چون وقتی شما AMM فعال می کنید در حقیقت به نوعی دارین نیمی از سرمایه تون رو از اون رمزارز هولد می کنین و اگه شناخت کافی نداشته باشید امکان کم شدن ارزش سرمایتون وجود داره.(نکته مهم: رمزارز ها معتبر و با صلابت رو انتخاب کنید که زمینه رشد آینده رو هم داشته باشه-شاید سود کمتری بگیرید ولی مطمئن هستین که حداقل با هولد کردنش سود خواهید کرد)
3- بررسی سود و زیان AMM
میزان سود و درآمد خودتون از AMM رو بررسی کنید. اگه میبینید سودتون کم تر شده و بازی به نفع شما نیست میتونید کنسلش کنید تا از ضررهای سنگین تر جلوگیری بشه.
نحوه محاسبه سود در کوینکس
وقتی که شما قابلیت AMM رو فعال کردید روزانه سود دریافت می کنید که در قسمت earning شما قابل مشاهده است. باید بدونید که درآمدی که ازین کار بدست میارید از کجاست؟ در حقیقت سرمایه شما تبدیل شد به اوردرهای مختلف خرید و فروش و بازار سازی ای رو ایجاد می کنه.
حالا کوینکس بابت این محبت شما گفته که منم کارمزدی که از معاملات می گرفتم رو با شما تقسیم می کنم حتی برای شما بیشترم در نظر گرفته است. یعنی 60% از هزینه کارمزد هارو به شما میده و 40% رو برای خودش بر میداره.
این درصد های 40% و 60% رو با APY ها اشتباه نگیرید. APY ها سود پیشبینی شده برای شماست اما 60% سودی که شما میگیرید در حقیقت عملکرد قرارداد AMM صرافی Coinex برای شما و سایت کوینکس می باشد.
سود AMM صرافی کوینکس
سودهای AMM در صرافی کوینکس برای جفت ارزهای مختلف کاملا متفاوت است. در حقیقت ممکنه یک جفت ارز حتی تا بیش از 1000درصد سود روزانه بده! به نظرتون دلیلش چیه؟ چون حجم معاملاتی که روی اون جفت ارز بوده زیاده بوده و کسایی که سرمایه شون رو در AMM اون قرار دادند بارها اون سرمایه وارد اوردرهای مختلف شده و درآمد زایی خیلی خوبی رو به عمل آورده است.
بازارسازی خودکار چیست؟
بازارسازان خودکار بخشی از صرافی‌های غیرمتمرکز (DEX) هستند که برای از بین بردن نیاز به هرگونه واسطه در تجارت دارایی‌های کریپتو ایجاد شده‌اند.
آیا بازارسازی خودکار فقط یک استراتژی تجاری است یا بیشتر از آن ضرورت و استاندارد جدیدی است که کسب و کارها در دنیای دیجیتال می بایست با آن هماهنگ و سازگار شوند؟ آیا برای باقی ماندن در عرصه رقابت های تجاری آینده ناگزیر از رفتن به سمت این فناوری هستیم؟ باید از اتوماسیون بازاریابی استفاده کنید.در این مقاله قصد داریم پاسخی به این پرسش ها بدهیم.
بازارسازی خودکار چیست؟
بازارساز خودکار همان طور که از نامش پیداست، یک الگوریتم ریاضی است که برای معاملات بی‌واسطه در صرافی‌های غیرمتمرکز، بازار ایجاد میکند. در اینجا منظور از بازار، شرایطی است که باید مهیا شود تا یک معامله انجام گیرد. این الگوریتم به‌صورت خودکار و با استفاده از مکانیسم عرضه و تقاضا، قیمت دارایی‌ها را تعیین کرده و به کاربران اجازه میدهد بدون ثبت سفارش خریدوفروش، و حتی بدون نیاز به طرف مقابل معامله یعنی فروشنده یا خریدار معاملات خود را انجام دهند.
بازارسازی خودکار عمل استفاده از نرم‌افزار و فناوری برای ایجاد و پیاده‌سازی برنامه‌های کاربردی برای خودکارسازی فرآیندهای تکراری مانند کمپین‌های تبلیغاتی، رهگیری ها و موارد دیگر است.خبر خوب اینکه؛ به طور کلی استفاده از اتوماسیون بازاریابی می تواند در زمان و پول شما صرفه جویی کند و کارآمدی بازاریابی را بهبود ببخشد.
الگوریتم بازارساز خودکار، بازار ساز خودکار (AMM) چیست؟ در حقیقت جایگزینی برای دفاتر سنتی ثبت سفارشات خریدوفروش است. تا پیش از پیدایش صرافی‌های غیرمتمرکز مبتنی بر بازارساز خودکار، سفارشات خریدوفروش در پایگاه‌های داده متمرکز صرافی‌ها ثبت می‌شدند و مکانیسمی به نام موتور تطبیق، سفارش‌های خریدوفروش شبیه به هم را به یکدیگر وصل می‌کرد.
نسل جدید صرافی‌های غیرمتمرکز، به‌طور کلی دفتر سفارشات را از پلتفرم خود حذف کرده و مفهوم بازارساز خودکار را جایگزین آن کرده‌اند. بازارساز خودکار، مجموعه‌ای از چندین قرارداد هوشمند بلاک چینی است که برای هر جفت معاملاتی، نقدینگی لازم را فراهم کرده و بر اساس مکانیسم عرضه و تقاضا، قیمت ارزها را تعیین میکند.
قابلیت‌های امور مالی غیرمتمرکز
بازار گردانی خودکار مزایایی را ارائه میدهد که نشان‌دهندۀ قابلیت‌های مختلف امور مالی غیرمتمرکز است. در اینجا به چند مورد از مزایای آنها اشاره می‌کنیم.
- تمرکززدایی: قراردادهای هوشمند، قراردادهایی هستند که با اجرای مستقل سفارشات کار میکنند. هنگامی که صرافی‌های غیرمتمرکز با ساختارهای حاکمیتی ترکیب می‌شوند، در واقع مالکیت پلتفرم و دارایی‌ها را به کاربران انتقال می‌دهند. در حقیقت در این فرآیند هیچ نهاد متمرکزی وجود ندارد.
- عدم نیاز به مراقبت فیزیکی: معامله گران و ارائه‌دهندگان نقدینگی با استفاده از کیف پول‌های رمزنگاری برای تعامل با صرافی‌ها، همچنین استفاده از قراردادهای هوشمند برای رسیدگی به تمام تراکنش‌ها، دیگر نیازی به مراقبت فیزیکی از دارایی‌های خود نخواهند داشت.
- عدم امکان دست‌کاری معاملات: در حالی که دست صرافی‌های سنتی در زمینه دست‌کاری بازار و معاملات نسبتاً باز بوده، اما صرافی‌های غیر متمرکز هیچ امکانی برای تأثیر بر قیمت‌گذاری به نفع خود ندارند. در حقیقت در بازار گردانی غیرمتمرکز هیچ‌کس از چنین اقداماتی سود نمی‌برد.
- امنیت: برای جلوگیری از حملات سایبری، بازارهای غیرمتمرکز اغلب به صورت توزیع‌شده میزبانی می‌شوند. علاوه بر این، هکرها فقط می‌توانند با استخرهای نقدینگی در یک پلتفرم معاملاتی درگیر شوند، نه با کاربران صرافی.
- دسترسی مبتنی بر توکن: به دلیل ماهیت غیرمتمرکز بازار گردانی خودکار، هر فردی ممکن است یک دارایی را در یک DEX منتشر کند بدون اینکه به مکانیزم ضمانت یا تأیید مالکان پلتفرم نیاز داشته باشد.
ساختار بازارهای غیرمتمرکز
برای انجام معامله در پروتکل AMM، به معامله‌گر دیگری نیاز ندارید. در عوض، ممکن است از یک قرارداد هوشمند برای مبادله استفاده کنید. در نتیجه، معاملات به‌جای همتا به همتا، قراردادی هستند. اگر می‌خواهید یک دارایی رمزنگاری‌شده را با دیگری مبادله کنید، باید یک استخر نقدینگی مستقل پیدا کنید. همان‌طور که قبلاً گفته شد، قیمتی را که برای کالایی که می‌خواهید بخرید یا بفروشید دریافت می‌کنید، ، یک فرمول ریاضی تعیین میکند. هر کسی می‌تواند در صورت تحقق شرایط قرارداد هوشمند، ارائه‌دهنده نقدینگی در AMM شود. در نتیجه، در این مورد، ارائه‌دهنده نقدینگی باید تعداد مشخصی از توکن‌های مورد نظر را در استخر نقدینگی واریز کند. ارائه‌دهندگان نقدینگی می‌توانند در ازای ارائه نقدینگی به پروتکل، کارمزد معاملات در استخر خود را دریافت کنند.
برای ایجاد یک سیستم معاملاتی سیال، صرافی‌های متمرکز به معامله‌گران ماهر یا مؤسسات مالی برای تأمین نقدینگی برای طرفین معاملات متکی هستند. این شرکت‌ها در قبال درخواست‌های معامله‌گران عادی، چندین سفارش پیشنهادی ارائه میکنند. این به صرافی کمک میکند تا اطمینان حاصل کند که طرفین معامله برای همه تراکنش‌ها همیشه در دسترس هستند. در این ساختار تأمین‌کنندگان نقدینگی نقش بازار گردانان را بر عهده میگیرند.
دیدگاه شما